Regolamento
Meccaniche del tradingIl processo di trasferimento effettivo delle valute tra le parti di un'operazione forex. Nel forex spot, il regolamento avviene T+2 (due giorni lavorativi dopo la transazione).
Cos'è il Regolamento?
Il regolamento (settlement) è il processo con cui le valute vengono effettivamente trasferite tra acquirente e venditore. Nel forex spot, il regolamento standard è T+2, ovvero due giorni lavorativi dopo la data dell'operazione. Un'operazione eseguita lunedì viene regolata mercoledì.
Regolamento e Trading Retail
Per i trader al dettaglio, il regolamento è quasi invisibile. I broker gestiscono il processo automaticamente tramite il Rollover. Quando mantieni una posizione oltre la Chiusura Giornaliera, il broker rolla la data di regolamento al giorno successivo, addebitando o accreditando lo Swap.
Perché il Regolamento È T+2
Il ciclo T+2 risale ai tempi in cui il trasferimento fisico di valuta tra banche richiedeva tempo. Anche con la tecnologia moderna, il sistema T+2 persiste nel mercato interbancario. Per il trader retail, l'effetto pratico è solo lo swap overnight.
Termini correlati
Chiusura Giornaliera
L'orario in cui il broker chiude la giornata di trading e processa i rollover. Tipicamente alle 17:00 ora di New York (23:00 o 00:00 CET).
Rollover
Il processo di estensione della data di regolamento di una posizione forex aperta al giorno lavorativo successivo. Comporta l'addebito o l'accredito di un tasso di swap.
Profitto/Perdita Realizzato
Il profitto o la perdita effettivi registrati dopo la chiusura di una posizione. A differenza del flottante, il P/L realizzato è definitivo.
Dimensione del Contratto
Il numero di unità della valuta base in un lotto standard. Nel forex spot, la dimensione standard del contratto è 100.000 unità.