Implicitní volatilita
Řízení rizikOčekávaná budoucí volatilita odvozená z cen opcí. Vyšší implicitní volatilita znamená, že trh očekává větší cenové pohyby.
Co je implicitní volatilita?
Implicitní volatilita (IV) je očekávání budoucích cenových pohybů odvozené z cen opcí. Na rozdíl od Historická volatilita, která měří minulost, IV odráží očekávání trhu do budoucna. Vysoká IV znamená, že účastníci trhu očekávají větší pohyby.
Co zvyšuje IV
IV roste před významnými událostmi: rozhodnutí centrálních bank (ČNB, ECB, Fed), volby, referenda, důležité ekonomické publikace (NFP, CPI). Po události IV obvykle klesne (tzv. „volatility crush“), i když je výsledek překvapivý.
IV pro forexové tradery
I když většina retailových forexových traderů neobchoduje opce, IV je cenným indikátorem. Vysoká IV znamená širší Spready, větší Slippage a potřebu širších stop-lossů. Nízká IV nastíná klidným trhům vhodným pro range-bound strategie.