Implikált volatilitás

Mi az?

Az implikált volatilitás (IV) az opciós árakból visszaszámított várt mozgás. Magas IV = a piac nagy mozgásra számít (pl. jegybanki döntés előtt). Alacsony IV = nyugodt piacot várnak.

IV vs. HV

Ha az IV magasabb, mint a Történelmi volatilitás, a piac többet vár, mint a közelmúlt mutatja. Ez gyakran híresemények (NFP, ECB, MNB) előtt fordul elő.

Forex alkalmazás

Opciós kereskedők számára közvetlenül fontos (Delta, Gamma). Spot kereskedőknek: magas IV időszakban szélesebb SL, kisebb méret. A VIX – Volatilitási Index a legismertebb IV mutató (részvénypiaci, de hatással a forexre).