Harga rata-rata tertimbang volume. Benchmark untuk eksekusi institusional.
Apa itu VWAP?
VWAP (Volume-Weighted Average Price) adalah harga rata-rata tertimbang volume yang dihitung dengan mengambil total nilai transaksi (harga x volume) dibagi dengan total volume selama periode tertentu. Berbeda dari moving average biasa, VWAP memberi bobot lebih pada harga di mana volume transaksi lebih tinggi, sehingga mencerminkan level harga yang sebenarnya diperdagangkan oleh mayoritas partisipan pasar. VWAP sangat penting bagi institusi karena menjadi benchmark untuk mengukur kualitas eksekusi trade besar.
Cara Membaca VWAP
Harga di atas VWAP menandakan pembeli lebih dominan dan tren intraday bullish, sedangkan harga di bawah VWAP menandakan penjual lebih dominan dan tren bearish. VWAP sering bertindak sebagai Support (Dukungan) atau Resistance (Hambatan) dinamis di mana harga pullback sering berhenti sebelum melanjutkan tren. Trader Day Trading profesional sering membuka posisi long ketika harga pullback ke VWAP dalam uptrend dan short ketika harga rally ke VWAP dalam downtrend.
VWAP di Forex
Di pasar saham, VWAP dihitung berdasarkan volume transaksi sebenarnya. Di forex yang tidak memiliki data volume terpusat, VWAP dihitung berdasarkan tick volume yang mewakili jumlah pergerakan harga, bukan jumlah kontrak yang ditradingkan. VWAP di forex tetap berguna tapi sinyalnya kurang akurat dibandingkan di saham. Trader Indonesia bisa memakai VWAP di TradingView atau cTrader pada timeframe M5 sampai H1 untuk Scalping pair mayor selama sesi London-NY (20:00-24:00 WIB). Lihat Panduan Pemula.