Value at Risk (VaR)
Gestione del rischioUna misura statistica che stima la perdita massima potenziale di un portafoglio in un dato periodo con un certo livello di confidenza. Esempio: VaR 95% giornaliero di 500 €.
Cos'è il Value at Risk?
Il Value at Risk (VaR) stima la perdita massima che un portafoglio può subire in un periodo specifico con un livello di confidenza dato. Un VaR giornaliero al 95% di 500 € significa che nel 95% dei giorni la perdita non supererà 500 €. Nel restante 5%, la perdita può essere maggiore.
Come Viene Calcolato
Il VaR si calcola con tre metodi principali: parametrico (basato sulla distribuzione normale), simulazione storica (basato su dati passati) e simulazione Monte Carlo (basato su scenari casuali). Per il forex, il metodo storico è spesso il più pratico.
VaR per il Trader Retail
Anche se il VaR è uno strumento istituzionale, il concetto è utile per i trader retail. Conoscere la perdita giornaliera "probabile" del tuo portafoglio ti aiuta a valutare se il rischio è adeguato al tuo capitale. Un VaR giornaliero superiore al 2% del conto indica un rischio eccessivo.
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